จะรู้ได้อย่างไรว่าคริปโตเคอร์เรนซีตัวไหนคุ้มค่าแก่การลงทุน?

ราคาบิตคอยน์เพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าตั้งแต่ปลายปี 2023 โดยเพิ่มขึ้นกว่า 100% ในเวลาไม่ถึงสองปี ในขณะที่สกุลเงินดิจิทัลหลักอื่นๆ ก็ผันผวนขึ้นลงอย่างรุนแรงเช่นกัน การเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่เช่นนี้สร้างโอกาสที่แท้จริง แต่ก็มีความเสี่ยงที่จะสูญเสียเงินลงทุนทั้งหมดหากคุณลงทุนโดยไม่รู้เรื่องอะไรเลย

คู่มือนี้จะไม่บอกคุณว่าควรซื้อเหรียญไหน แต่จะอธิบายวิธีการคิดว่าสินทรัพย์ใดสินทรัพย์หนึ่งดูเหมาะสมกับการลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีที่ตรงกับเป้าหมายและความเสี่ยงที่คุณยอมรับได้หรือไม่ โดยใช้พื้นฐานจากการวิจัย โทเคโนมิกส์ ตัวชี้วัดการยอมรับ และสัญญาณเตือนภัยที่ชัดเจน เพื่อให้คุณเตรียมพร้อมได้ดียิ่งขึ้นเมื่อการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่มาถึง

การลงทุนคริปโตที่ดีนั้นหมายความว่าอย่างไรกันแน่?

การลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีที่ดีไม่ได้หมายถึง “เหรียญที่ราคาขึ้นมากที่สุดในสัปดาห์ที่ผ่านมา” อย่างน้อยที่สุด ควรมีคุณสมบัติดังต่อไปนี้:

• ต้องมีกรณีการใช้งานจริงและผู้ใช้งาน ไม่ใช่แค่การโฆษณาชวนเชื่อ
• ควรวางอยู่บนหลักการออกแบบเศรษฐกิจที่มั่นคง (โทเคโนมิกส์) แทนที่จะใช้การลดทอนคุณค่าแบบซ่อนเร้น
• แสดงให้เห็นถึงการยอมรับที่เพิ่มขึ้นหรือมีความยืดหยุ่นมากขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป
• ให้เหมาะสมกับระยะเวลาการลงทุน ความสามารถในการรับความเสี่ยง และขนาดพอร์ตการลงทุนของคุณ
• ผ่านการตรวจสอบขั้นพื้นฐานด้านกฎระเบียบ ความปลอดภัย และการกำกับดูแล

คริปโต การลงทุนยังคงมีความเสี่ยงสูงมาก แม้แต่โครงการที่แข็งแกร่งก็อาจประสบกับการขาดทุน 70-80% และหลายโครงการก็ไม่ฟื้นตัวเลย กระบวนการที่รอบคอบจะช่วยเพิ่มโอกาสที่คุณจะลงทุนในสิ่งที่มีสาระสำคัญมากกว่าการเก็งกำไรล้วนๆ

1. เริ่มจากพื้นฐาน: โทเค็นนี้จำเป็นต้องมีอยู่หรือไม่?

การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานในโลกคริปโตเคอร์เรนซี คือการประเมินว่าโครงการนั้นๆ มีมูลค่าทางเศรษฐกิจที่ยั่งยืนหรือไม่ ไม่ใช่การทำนายราคาในสัปดาห์หน้า โดยจะพิจารณาจากสิ่งต่างๆ เช่น เทคโนโลยี ทีมงาน ความได้เปรียบในการแข่งขัน และการใช้งาน เพื่อตัดสินความอยู่รอดในระยะยาว

ต่อไปนี้คือคำถามสำคัญที่คุณต้องพิจารณา:

ปัญหาและประโยชน์ในโลกแห่งความเป็นจริง

จุดเริ่มต้นที่ดีคือการถามว่า: โครงการนี้แก้ปัญหาอะไร? และ เพื่อใคร? จากนั้นลองคิดต่อไปอีกขั้นว่า โทเค็นนั้นจำเป็นจริง ๆ หรือไม่ในการแก้ปัญหาดังกล่าว 

บางโครงการเพิ่มโทเค็นเข้ามาเพื่อระดมทุนเป็นหลัก แม้ว่าการชำระเงิน การสมัครสมาชิก หรือคีย์ API แบบง่ายๆ ก็ใช้ได้ผลเช่นกัน โครงการที่น่าสนใจมักจะมีกรณีการใช้งานที่ชัดเจน ไม่ว่าจะเป็นการชำระเงิน การเงินแบบกระจายอำนาจ (DeFi) โครงสร้างพื้นฐาน ข้อมูล การจัดเก็บ เกม หรือสิ่งที่เป็นรูปธรรมอื่นๆ และโทเค็นนั้นจำเป็นสำหรับการเรียกเก็บค่าธรรมเนียม หลักประกัน การเข้าถึง หรือการกำกับดูแลในลักษณะที่ไม่สามารถหลีกเลี่ยงได้ง่ายๆ 

โครงการที่อ่อนแอ พิง มีการใช้ภาษาคลุมเครือเกี่ยวกับ "ระบบนิเวศ" และ "ชุมชน" โดยไม่ได้ระบุชัดเจนว่าใครเป็นผู้รับผิดชอบค่าใช้จ่ายอะไร และเพราะเหตุใดหรือพวกเขาอธิบายกรณีการใช้งานที่จะได้ผลดีพอๆ กัน หรือดีกว่านั้น โดยใช้เงินสกุลปกติหรือสกุลเงินหลักที่มีอยู่แล้วแทนที่จะใช้โทเค็นใหม่ของพวกเขา

ทีมงาน การกำกับดูแล และความโปร่งใส

ผลการวิจัยชี้ให้เห็นว่า การออกแบบเทคโนโลยีและอายุการใช้งานมีความสำคัญต่อมูลค่าของคริปโตเคอร์เรนซี โครงการที่ไม่แข็งแรงมักจะไม่สามารถอยู่รอดได้หลายรอบวัฏจักร 

เมื่อประเมินทีมและระบบการบริหารจัดการ ให้มองหาผู้ก่อตั้งและผู้มีส่วนร่วมหลักที่มีประวัติการทำงานที่ตรวจสอบได้ เอกสารสาธารณะที่น่าเชื่อถือ แผนงานที่สมจริง และการอัปเดตที่โปร่งใสและสม่ำเสมอ 

รูปแบบการกำกับดูแลที่ชัดเจนมีความสำคัญอย่างยิ่ง คุณควรเข้าใจว่าใครสามารถเปลี่ยนแปลงพารามิเตอร์ของโปรโตคอลหรือโทเคโนมิกส์ได้ และการตัดสินใจและการอนุมัติเหล่านั้นเกิดขึ้นได้อย่างไร 

ควรระมัดระวังเมื่อผู้ก่อตั้งไม่เปิดเผยตัวตนแต่ควบคุมคีย์ผู้ดูแลระบบที่มีอำนาจ เมื่อการกำกับดูแลไม่โปร่งใสหรือกระจุกตัวอยู่ในหน่วยงานเดียว หรือเมื่อการสื่อสารส่วนใหญ่เป็นเพียงการโฆษณาชวนเชื่อโดยไม่มีสาระสำคัญทางเทคนิคหรือเศรษฐกิจรองรับมากนัก

2. ศึกษาโทเคโนมิกส์: อุปทาน แรงจูงใจ และการเจือจาง

โทเคโนมิกส์ การออกแบบทางเศรษฐกิจของสินทรัพย์คริปโตเคอร์เรนซี ได้แก่ อุปทาน การกระจาย การปลดล็อก การเผาทำลาย และสิ่งจูงใจ สิ่งเหล่านี้มีอิทธิพลอย่างมากต่อการรักษามูลค่าของโทเค็นเมื่อโครงการเติบโตขึ้น

องค์ประกอบสำคัญ ได้แก่ :

อุปทานและการปล่อยมลพิษ

เมื่อพิจารณาปริมาณโทเค็น ให้เริ่มต้นด้วยการตรวจสอบปริมาณทั้งหมดและถามว่ามีขีดจำกัดสูงสุดหรือไม่ หรือว่าปริมาณโทเค็นเพิ่มขึ้นตามอัตราเงินเฟ้อ จากนั้นให้ตรวจสอบตารางการออกโทเค็น: ความเร็วในการปล่อยโทเค็นใหม่เมื่อเวลาผ่านไป ไม่ว่าจะเป็นแบบเชิงเส้น แบบลดลงครึ่งหนึ่ง หรือแบบปล่อยจำนวนมากในช่วงแรก 

คุณควรตรวจสอบเงื่อนไขการได้รับโทเค็นด้วย เช่น ช่วงเวลาที่โทเค็นของทีมและนักลงทุนจะปลดล็อก และการปลดล็อกเหล่านั้นสอดคล้องกับการเติบโตของโครงการอย่างไร ในด้านบวก การจำกัดปริมาณโทเค็นที่เหมาะสม หรืออัตราเงินเฟ้อที่ควบคุมได้ดีซึ่งสอดคล้องกับการเติบโตของเครือข่าย ตารางการปล่อยโทเค็นที่โปร่งใสและคาดการณ์ได้ และการได้รับโทเค็นในระยะยาวสำหรับผู้ที่อยู่ภายในองค์กร ล้วนช่วยสร้างความสอดคล้องของแรงจูงใจและลดผลกระทบจากการลดมูลค่าโทเค็นโดยไม่คาดคิด 

ธงแดง ประกอบด้วย การปล่อยมลพิษในช่วงแรกมีปริมาณมาก ทำให้สินค้าทะลักเข้าสู่ตลาดในขณะที่การใช้งานจริงยังอยู่ในระดับต่ำการปลดล็อกครั้งใหญ่ในระยะสั้นสำหรับบุคคลภายใน ซึ่งอาจสร้างแรงกดดันในการขายอย่างต่อเนื่อง และการออกแบบที่ไม่มีขีดจำกัดที่ชัดเจนและไม่มีกลไกที่มีความหมายในการจัดการภาวะเงินเฟ้อในระยะยาว

การดึงเอาประโยชน์และมูลค่ามาใช้

ลองถามดูว่าระบบโทเคโนมิกส์เชื่อมโยงความสำเร็จของเครือข่ายกับมูลค่าของโทเค็นได้อย่างไร ผู้ใช้จำเป็นต้องใช้โทเค็นเพื่อชำระค่าธรรมเนียม เข้าถึงบริการ หรือมีส่วนร่วมในการกำกับดูแลจริง ๆ หรือไม่ หรือในทางปฏิบัติแล้วเป็นเพียงตัวเลือกเสริม? 

โปรโตคอลนี้เผาโทเค็นหรือซื้อคืนโดยใช้รายได้จริงเพื่อสร้างอุปสงค์เชิงโครงสร้าง หรือไม่มีกลไกใดที่เชื่อมโยงการใช้งานกับปริมาณและราคาของโทเค็นเลย? 

พิจารณาการวางเดิมพันและผลตอบแทนอย่างละเอียดด้วยเช่นกัน ว่ารางวัลเหล่านั้นมาจากกิจกรรมจริง (ค่าธรรมเนียม รายได้ บริการที่มีความหมาย) หรือส่วนใหญ่มาจากภาวะเงินเฟ้อและการออกโทเค็นใหม่?

ระบบโทเคโนมิกส์ที่ออกแบบมาอย่างดีจะสร้างแรงจูงใจที่สอดคล้องกัน เพื่อให้ผู้ใช้และผู้ตรวจสอบความถูกต้องได้รับรางวัลจากการทำงานหรือการใช้งานจริงและผู้ถือหุ้นระยะยาวจะไม่ถูกลดสัดส่วนการถือหุ้นอย่างต่อเนื่องโดยปราศจากความต้องการที่สอดคล้องกับความต้องการ

การบริหารจัดการโทเค็นที่ไม่ดีอาจทำให้แอปพลิเคชันยอดนิยมกลายเป็นการลงทุนคริปโตที่ไม่ดีได้ เพราะมูลค่าทางเศรษฐกิจส่วนใหญ่จะไหลไปยังบุคคลภายในหรือบริษัท ในขณะที่ตัวโทเค็นเองต้องรับภาระเงินเฟ้อ ปลดล็อก และขายออกโดยมีโอกาสทำกำไรเพียงเล็กน้อย

3. ตรวจสอบการนำไปใช้และข้อมูลบนบล็อกเชน

งานวิจัยเกี่ยวกับการกำหนดราคาของคริปโตเคอร์เรนซีเน้นย้ำซ้ำแล้วซ้ำเล่าถึงเทคโนโลยี กิจกรรมบนเครือข่าย และพลวัตของอุปสงค์และอุปทานว่าเป็นปัจจัยสำคัญที่ขับเคลื่อนมูลค่า

เพื่อให้ผู้สมัครดูเหมือนเป็นการลงทุนในคริปโตที่ดี ควรแสดงให้เห็นถึงการใช้งานจริง:

• ที่อยู่และธุรกรรมที่ใช้งานอยู่: มีผู้คนใช้งานเครือข่ายหรือแอปพลิเคชันแบบกระจายศูนย์ (dApp) มากขึ้นเรื่อยๆ ในระยะยาวหรือไม่ ไม่ใช่แค่ในช่วงกระแสความนิยมระยะสั้นๆ เท่านั้น? 
• ค่าธรรมเนียมและรายได้จากโปรโตคอล: มีคนจ่ายเงินเพื่อใช้ระบบนี้หรือไม่? รายได้ค่าธรรมเนียมที่เพิ่มขึ้นอย่างยั่งยืนบ่งชี้ถึงความต้องการที่แท้จริง 
• TVL (มูลค่ารวมที่ถูกล็อกไว้) และสภาพคล่อง: ใช้เพื่อการ Defi สำหรับโครงการต่างๆ ให้ตรวจสอบว่ามีเงินทุนถูกล็อกไว้เท่าใด มีการกระจายการลงทุนอย่างไร และเป็นการลงทุนที่มั่นคงหรือเป็นการแสวงหาผลตอบแทนอย่างรวดเร็วเพื่อหวังผลกำไร 
• กิจกรรมของนักพัฒนา: การเปลี่ยนแปลงบน GitHub และการเติบโตของระบบนิเวศ (ชุดพัฒนาซอฟต์แวร์ (SDK) การบูรณาการ) แสดงให้เห็นว่านักพัฒนาซอฟต์แวร์ยังคงให้ความสำคัญอยู่หรือไม่

ไม่มีตัวชี้วัดใดที่สมบูรณ์แบบ แต่กลุ่มตัวชี้วัดที่ดีและเติบโตอย่างต่อเนื่องนั้นดูมีแนวโน้มที่ดีกว่าตัวชี้วัดที่ราคาพุ่งสูงขึ้นเฉพาะเมื่อผู้มีอิทธิพลกล่าวถึงเท่านั้น

4. โครงสร้างตลาด: สภาพคล่อง ความผันผวน และคุณภาพของสถานที่ซื้อขาย

แม้ว่าโครงการจะดูแข็งแกร่ง แต่การลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีที่ดีก็ยังต้องมีความสามารถในการซื้อขายได้จริงด้วย:

• สภาพคล่องและปริมาณการซื้อขาย: ปริมาณการสั่งซื้อที่น้อยมากและจำนวนคำสั่งซื้อที่จำกัด ทำให้การเข้าและออกจากการซื้อขายมีต้นทุนสูง คุณอาจทำให้ราคาเปลี่ยนแปลงไปในทิศทางตรงกันข้ามกับที่คุณต้องการได้เพียงแค่พยายามซื้อหรือขาย 
• คุณภาพการแลกเปลี่ยน: โทเค็นนี้ซื้อขายเฉพาะในตลาดขนาดเล็กที่ไม่ได้รับการควบคุม หรือซื้อขายในตลาดแลกเปลี่ยนที่มีชื่อเสียงด้วยหรือไม่? การซื้อขายในตลาดใหญ่ๆ ไม่ได้เป็นการรับประกันคุณภาพเสมอไป แต่การซื้อขายในตลาดที่จำกัดมากก็เพิ่มความเสี่ยงด้านการดำเนินงานและความเสี่ยงจากคู่สัญญาด้วย 
• ลักษณะความผันผวน: สกุลเงินดิจิทัลทุกประเภทมีความผันผวน แต่สินทรัพย์ที่เป็นที่นิยมในแวดวงคริปโตเคอร์เรนซีหรือบริษัทขนาดเล็กอาจมีความผันผวนสูงมากจนดูเหมือนการถูกลอตเตอรี่มากกว่าการลงทุน

5. บริบทด้านกฎระเบียบและกฎหมาย

กฎระเบียบในวงการคริปโตเคอร์เรนซีมีการพัฒนาอย่างรวดเร็ว และเขตอำนาจศาลต่างๆ กำลังกำหนดขอบเขตที่ชัดเจนยิ่งขึ้นระหว่างผลิตภัณฑ์สินทรัพย์คริปโตที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลอย่างเต็มรูปแบบ เช่น โทเค็นสำหรับการชำระเงินหรือการใช้งาน โทเค็นที่อ้างอิงสินทรัพย์ และสเตเบิลคอยน์ กับโทเค็นที่มีความเสี่ยงสูงและอยู่ภายใต้การกำกับดูแลอย่างหลวมๆ เช่น โทเค็นมีมจำนวนมาก 

คำแนะนำล่าสุดจากหน่วยงานกำกับดูแลหลักทรัพย์และคณะทำงานระหว่างประเทศมักเน้นย้ำถึงความจำเป็นในการเปิดเผยความเสี่ยงอย่างละเอียดเกี่ยวกับผลิตภัณฑ์การลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซี ชี้ให้เห็นถึงความเสี่ยงของการฉ้อโกง การปั่นตลาด การโจมตีเครือข่าย และความล้มเหลวของแพลตฟอร์ม และผลักดันให้มีข้อมูลที่ชัดเจนและเข้าถึงได้ เพื่อให้นักลงทุนสามารถตัดสินได้ว่าผลิตภัณฑ์นั้นเหมาะสมกับตนเองหรือไม่

เมื่อประเมินการลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีที่น่าสนใจ ควรตรวจสอบว่าโครงการนั้นเคยถูกดำเนินการทางกฎหมาย ถูกปรับ หรือได้รับคำเตือนจากหน่วยงานกำกับดูแลหรือไม่ และควรให้ความสนใจกับวิธีการวางตำแหน่งตัวเองของโครงการนั้นด้วย ว่าเป็นโทเค็นสำหรับการชำระเงิน โทเค็นสำหรับใช้งาน โทเค็นสำหรับการกำกับดูแล หรืออย่างอื่นโดยสิ้นเชิง? 

สิ่งสำคัญที่สุดคือ โปรดจำไว้ว่าการที่โทเค็นนั้นสามารถซื้อขายได้อย่างถูกกฎหมายในตลาดแลกเปลี่ยนไม่ได้หมายความว่ามีความเสี่ยงต่ำ สถานะทางกฎหมายและคุณภาพการลงทุนนั้นมีความเกี่ยวข้องกัน แต่ไม่ใช่สิ่งเดียวกัน

6. เข้าใจพฤติกรรมนักลงทุนและระยะเวลาการลงทุน

ผลการศึกษาหลายชิ้นแสดงให้เห็นว่า นักลงทุนรายย่อยในตลาดคริปโตจำนวนมากมักยึดติดกับโมเมนตัม โดยไล่ตามการเคลื่อนไหวระยะสั้นมากกว่าปัจจัยพื้นฐาน ซึ่งอาจผลักดันราคาให้สูงหรือต่ำกว่าที่ปัจจัยพื้นฐานบ่งชี้ไว้มาก

ในขณะเดียวกัน กลยุทธ์การจัดสรรระยะยาว หากกำหนดขนาดอย่างระมัดระวัง (เช่น น้อยกว่า 10% ของพอร์ตการลงทุนทั้งหมด) อาจช่วยเพิ่มผลตอบแทนได้ แต่ก็ยังมีความผันผวนสูงอยู่ดี

โดยทั่วไปแล้ว คริปโตเคอร์เรนซีมักมีความสัมพันธ์กับสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงสูง (เช่น หุ้นเทคโนโลยี) มากกว่าสินทรัพย์ปลอดภัย ดังนั้นจึงไม่ใช่เครื่องมือกระจายความเสี่ยงที่ง่ายเสมอไป

เลยถามตัวเองว่า

• ฉันกำลังซื้อขายหรือลงทุนอยู่กันแน่? เหรียญคริปโตที่อาจเป็น "การลงทุนที่ดี" สำหรับการเก็งกำไรระยะสั้น ไม่ได้หมายความว่าจะเป็นการลงทุนคริปโตที่ดีสำหรับการถือครองระยะยาวเสมอไป 
• ฉันจะรับมือกับภาวะเศรษฐกิจตกต่ำในระดับไหนได้บ้างโดยไม่ต้องขายหุ้นทิ้งเพราะความตื่นตระหนก? หากการลดลง 60-80% บังคับให้คุณต้องขายสินทรัพย์ทั้งหมด แสดงว่าขนาดโครงการหรือการเลือกสินทรัพย์ของคุณอาจผิดพลาด ไม่ว่าโครงการนั้นจะดูแข็งแกร่งแค่ไหนในทางทฤษฎีก็ตาม 

7. สัญญาณเตือนที่บ่งชี้ว่าเป็นการเดิมพันที่ไม่ดี

คำเตือนบางอย่างเป็นสากล ก. โทเค็น ไม่น่าจะเป็นการลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีที่ดี หากคุณพบสิ่งต่อไปนี้:

• ไม่มีกรณีการใช้งานที่ชัดเจนหรือคำสัญญาที่ไม่ชัดเจน ("ปฏิวัติวงการการเงิน" โดยไม่มีรายละเอียด) – โครงการนี้พูดถึงแต่คำศัพท์ที่ฟังดูดีเกี่ยวกับการเปลี่ยนแปลงโลกหรือการพลิกโฉมทุกอย่าง แต่กลับไม่สามารถอธิบายได้อย่างง่ายๆ ว่ามันทำอะไร ใครใช้ และทำไมพวกเขาถึงต้องจ่ายเงิน ถ้าคุณไม่สามารถสรุปกรณีการใช้งานได้ในสองสามประโยคที่ชัดเจน นั่นเป็นสัญญาณที่ไม่ดี 
• ระบบโทเค็นที่ไม่โปร่งใสหรือไม่ยุติธรรม: การจัดสรรโทเค็นจำนวนมหาศาลให้กับบุคคลภายใน ไม่มีระยะเวลาการรอรับสิทธิ์ การปลดล็อกที่ซ่อนเร้น – โทเค็นส่วนใหญ่ตกเป็นของทีมงาน ที่ปรึกษา หรือนักลงทุนรายแรกๆ โดยมีระยะเวลาการล็อกโทเค็นน้อยมากหรือไม่มีเลย และตารางการปล่อยโทเค็นก็ไม่ได้เปิดเผยอย่างชัดเจน สิ่งนี้สร้างความเสี่ยงอย่างต่อเนื่องที่คนวงในจะเทขายโทเค็นในตลาด ทำให้ผู้ซื้อรายหลังๆ ได้รับความเสียหาย 
• “ผลตอบแทนที่รับประกัน” หรืออัตราผลตอบแทนต่อปี (APY) คงที่สูง โดยไม่มีการอธิบายความเสี่ยง – โครงการนี้โฆษณาผลตอบแทนที่ปลอดภัย คงที่ หรือ "ปราศจากความเสี่ยง" ซึ่งสูงกว่าอัตราตลาดปกติมาก แต่ไม่ได้อธิบายว่าผลตอบแทนนั้นมาจากไหน หรืออะไรที่อาจทำให้ผลตอบแทนนั้นลดลง ในตลาดจริง ผลตอบแทนสูงมักมาพร้อมกับความเสี่ยงที่สำคัญ การแสร้งทำเป็นว่าไม่มีความเสี่ยงเป็นสัญญาณเตือนภัยที่ชัดเจน 
• ทีมที่ไม่เปิดเผยตัวตนควบคุมสัญญาและรหัสผู้ดูแลระบบอย่างสมบูรณ์ ไม่มีการตรวจสอบ ไม่มีความโปร่งใส – ผู้ที่ดำเนินโครงการนี้เป็นบุคคลนิรนาม พวกเขามีสิทธิ์ในการดูแลระบบระดับสูง และไม่มีการตรวจสอบที่น่าเชื่อถือหรือกระบวนการกำกับดูแลที่เปิดเผย แม้ว่าเทคโนโลยีจะดูน่าสนใจ แต่คุณก็กำลังไว้วางใจบุคคลที่ไม่รู้จักซึ่งสามารถเปลี่ยนแปลงหรือทำให้ระบบเสียหายได้ตลอดเวลา 
• พึ่งพาการโฆษณาชวนเชื่อและผู้มีอิทธิพลเป็นอย่างมาก โดยมีเอกสารทางเทคนิคหรือเศรษฐศาสตร์น้อยมาก – ความสนใจส่วนใหญ่มาจากคำชมของเหล่าคนดัง แคมเปญมีม หรืออินฟลูเอนเซอร์ที่ได้รับค่าจ้าง ในขณะที่เอกสารทางวิชาการ เอกสารประกอบ และการออกแบบทางเศรษฐศาสตร์นั้นมีน้อยหรือขาดหายไป นั่นหมายความว่าโดยปกติแล้วจุดสนใจอยู่ที่การกระตุ้นความกลัวที่จะพลาดโอกาส (FOMO) มากกว่าการสร้างสิ่งที่มีความยั่งยืน 
• เหรียญมีมที่มี "ประโยชน์" เพียงอย่างเดียวคือการเก็งกำไร โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากถูกสร้างขึ้นเพื่อเป็นเรื่องตลกหรือเพื่อตอบสนองต่อกระแสที่เกิดขึ้นเพียงชั่วคราว – โทเค็นนี้ไม่มีผลิตภัณฑ์ บริการ หรือโปรโตคอลที่ชัดเจนรองรับ ผู้คนซื้อเพียงเพราะหวังว่าจะมีคนอื่นจ่ายเพิ่มในภายหลัง เหรียญที่เปิดตัวมาเพื่อเป็นเรื่องตลก เป็นมีมตอบโต้ หรือตามกระแส มักจะรักษามูลค่าไว้ได้เมื่อความสนใจเปลี่ยนไป

เพิ่มโอกาสให้เป็นของคุณ

ไม่มีสูตรสำเร็จใดที่จะรับประกันได้ว่าคุณจะเลือกหุ้นที่จะประสบความสำเร็จอย่างแน่นอน แต่คุณสามารถหลีกเลี่ยงหุ้นที่ล้มเหลวอย่างเห็นได้ชัดได้โดยการยึดมั่นในหลักการต่อไปนี้:

• มีประโยชน์ชัดเจนและทีมงานน่าเชื่อถือ
• ระบบโทเคโนมิกส์ที่เข้าใจง่ายและยุติธรรม
• หลักฐานการรับเลี้ยงบุตรบุญธรรมที่แท้จริง
• สภาพคล่องที่เหมาะสมและการตระหนักถึงกฎระเบียบ
• ขนาดตำแหน่งที่คำนึงถึงความผันผวนอย่างมากของคริปโตเคอร์เรนซี

จงมองกรอบความคิดนี้เป็นเหมือนตัวกรอง โทเค็นส่วนใหญ่ที่คุณพิจารณาจะล้มเหลวในระหว่างทาง และนั่นคือประเด็นสำคัญ ในโลกคริปโต การพูดว่า “ไม่” มักจะสร้างความมั่งคั่งให้คุณได้มากกว่าการไล่ตามเหรียญที่มีเรื่องราวมากมายอีกต่อไป

การลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีที่ดี คือการที่คุณเข้าใจว่าคุณเป็นเจ้าของอะไร ทำไมมันถึงควรมีมูลค่า มันอาจล้มเหลวได้อย่างไร และคุณสามารถรับความเสี่ยงที่จะสูญเสียได้มากแค่ไหน ก่อนที่คุณจะกดปุ่ม "ซื้อ" 

และหากคุณต้องการเข้าถึงคริปโตเคอร์เรนซีผ่านแพลตฟอร์มมากกว่าการจัดการทุกอย่างโดยตรงบนบล็อกเชน ให้มองหาแพลตฟอร์มแลกเปลี่ยนและแอปที่สร้างขึ้นบนผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานที่แข็งแกร่ง เช่น เชนอัพดังนั้น การตัดสินใจของคุณที่ขับเคลื่อนด้วยการวิจัยจึงอยู่บนพื้นฐานของการดูแลรักษาและการรักษาความปลอดภัยที่ออกแบบมาเพื่อการดำเนินงานระดับมืออาชีพ