Շուկայական կարգ ընդդեմ սահմանային կարգի. Երկու հիմունքներ, որոնք պետք է իմանա յուրաքանչյուր կրիպտո սկսնակ

Երբ դուք բորսայում սեղմում եք «գնել» կամ «վաճառել», մեկ պարզ ընտրություն աննկատ որոշում է, թե որքան լավ (կամ վատ) կլինի ձեր լիցքավորումը. շուկայական կարգ կամ սահմանափակ կարգԵթե ​​այդ որոշումը սխալ կայացնեք, կարող եք գերվճարել, ավելի շատ գումար կորցնել, քան ակնկալում էիք, կամ ընդհանրապես բաց թողնել քայլը՝ առանց ձեր ռազմավարության մեջ որևէ այլ բան փոխելու։

Եթե ​​դուք նորեկ եք կրիպտո առևտրում, ապա այս երկու պատվերների տեսակները կատարում են ամենածանր աշխատանքը։ Սովորեք, թե երբ օգտագործել յուրաքանչյուրը, և դուք կարող եք խուսափել տհաճ անակնկալներից, կրճատել ավելորդ ծախսերը և կատարել դրանք շատ ավելի վստահ՝ առանց առաջադեմ ռազմավարությունների անհրաժեշտության։ Այս ուղեցույցը վերլուծում է շուկայական և սահմանաչափային պատվերները՝ օգտագործելով պարզ լեզվով օրինակներ, տարածված թերություններ և արագ համեմատական ​​աղյուսակ, որը կարող եք ձեռքի տակ պահել ձեր հաջորդ գործարքի համար։

Ի՞նչ է շուկայական պատվերը։

Շուկայական պատվերը բորսային ասում է. «Գնեք (կամ վաճառեք) այս գումարը հենց հիմա՝ առկա լավագույն գնով»։ Դուք ընտրում եք արագություն և վստահություն ճշգրիտ գների վերահսկողության նկատմամբ.

Երբ դուք շուկայական գնում եք կատարում, բորսան անմիջապես ձեզ համեմատում է գրքում ամենացածր վաճառքի պատվերների հետ։ Շուկայական վաճառքը հասնում է ամենաբարձր գնման պատվերներին։ Եթե ձեր պատվերը մեծ է, այն կարող է միանգամից լրացնել մի քանի գնային մակարդակներ։ Իրականում ստացված միջին գինը կարող է մի փոքր ավելի վատ լինել, քան այն, ինչ տեսաք էկրանին մեկ վայրկյան առաջ. այս տարբերությունը սահքն է։

Շուկայական պատվերները լավագույնս աշխատում են հեղուկ զույգերի վրա (ինչպիսիք են BTC/USDT, ETH/USDT) և ողջամիտ չափերի համար, որտեղ սփրեդները սահմանափակ են և կա մեծ խորություն: Տիպիկ կիրառություններ՝ արագորեն փակել պարտվողական գործարքը, դուրս գալ հանկարծակի շարժման ժամանակ կամ մտնել, երբ ձեզ ավելի շատ հետաքրքրում է մտնելը, քան գնից մի քանի ցենտ խնայելը:

Նեղ կամ շատ մեծ շուկաներում շուկայական պատվերը կարող է գինը ձեր դեմ տեղաշարժել և ստեղծել մեծ սահք։ Որպես կանոն՝

• նախ ստուգեք տարածումը և գրանցեք պատվերները
• չափսը խելամիտ պահեք
• և հիշեք, որ շուկայական պատվերները սովորաբար վճարում են վերցնողի վճար, քանի որ դուք վերացնում եք իրացվելիությունը:

Գիտակցաբար օգտագործվող շուկայական պատվերը հենց հիմա մուտք գործելու կամ դուրս գալու ամենապարզ միջոցն է՝ առանց որևէ առաջադեմ կարգավորման անհրաժեշտության։

Ի՞նչ է սահմանային պատվերը։

Սահմանափակ պատվերը թույլ է տալիս ասել. «Ես ուզում եմ գնել/վաճառել միայն այս կամ ավելի բարձր գնով»։

• Գնման սահմանաչափի համար դուք սահմանում եք առավելագույն գինը, որը պատրաստ եք վճարել։
• Վաճառքի սահմանաչափի համար դուք սահմանում եք այն նվազագույն գինը, որը պատրաստ եք ընդունել։

Պատվերը գրանցվում է պատվերների գրքում և սպասում է։ Այն կատարվում է միայն այն դեպքում, եթե շուկան հասնում է ձեր գնին, այնպես որ դուք վերահսկում եք գինը և խուսափում անսպասելի սահումից։ Քանի որ ձեր պատվերը «հանգչում է» գրքում, այն սովորաբար հաշվվում է որպես արտադրողի ծավալ, որը հաճախ ավելի ցածր վճարներ ունի, քան շուկայական պատվերները։

Փոխզիջում. չկա որևէ երաշխիք, որ այն կլցվի։ Եթե գինը երբեք չի հասնում ձեր մակարդակին կամ դիպչի դրան միայն կարճ ժամանակով՝ անբավարար ծավալով, դուք կարող եք ստանալ մասնակի լրացում կամ ընդհանրապես չլրանալ, հատկապես արագ շուկաներում։

Առևտրականները սահմանային պատվերներ են օգտագործում՝

• Գնեք այն մակարդակներում, որոնք նրանք համարում են լավ արժեք ունեցող (աջակցության գոտիներ)
• Ստացեք շահույթ նախապես սահմանված նպատակներին համապատասխան
• Վաճառեք մինչև կտրուկ աճ՝ առանց գնի հետապնդման

Շուկայական պատվեր ընդդեմ սահմանային պատվերի. Ո՞րն է տարբերությունը

Ե՞րբ օգտագործել շուկայական կամ սահմանային կարգը։

1. Դուք պետք է արագ դուրս գաք պարտվողական գործարքից։

Օգտագործեք շուկայական վաճառք և առաջնահերթություն տվեք արագությանը գնի փոխարեն: Ձեր նպատակն է նվազեցնել ռիսկը, նախքան իրացվելիության նվազումը կամ կասկադը արագացնի քայլը: Եթե ​​ցանկանում եք կատարման խիստ սահմանափակում, առաջարկի միջոցով ուղարկեք շուկայական սահմանաչափ մի քանի տիկ, որպեսզի այն անմիջապես լրացվի՝ միաժամանակ սահմանափակելով սահքը: Ուղղվեք դեպի ամենախորը վայրը և տեղադրեք պաշտպանիչ կանգառ մնացած չափի համար:

2. Դուք պլանավորել եք գնման մակարդակ վերլուծությունից հետո

Կատարեք սահմանափակ գնում Ձեր նպատակային կետին մոտեցեք և թույլ տվեք, որ գինը հասնի ձեզ։ Սա կհաստատի կարգապահությունը, կխուսափի կանաչ մոմերի հետևից ընկնելուց և կբարձրացնի ձեր անվավերության ռիսկը։ Սահմանեք մի քանի սահմանափակումներ մասշտաբավորման համար, սահմանեք ուժի մեջ մնալու ժամանակ, որպեսզի հնացած պատվերները չուշանան, և չեղարկեք պլանը, եթե կարգավորումները խափանվեն կամ նոր տվյալները փոխեն ձեր թեզը։

3. Զույգը ոչ հեղուկ է կամ անկայուն։

Նախընտրեք սահմանաչափեր՝ ձեր միջին գինը վերահսկելու համար և խուսափեք գրքույկի համաձայն չգնալուց։ Բաժանեք պատվերը ավելի փոքր հատվածների կամ օգտագործեք ալգորիթմ, ինչպիսիք են TWAP-ը կամ Iceberg-ը՝ հետքը նվազեցնելու և պասիվ լրացումները գրավելու համար։ Ստուգեք տարածումը, խորությունը և վերջին անկայունությունը, այնուհետև մշակեք պատվերը ամենաէլեկտրիկ նստաշրջանի ընթացքում՝ մաքուր լրացումների հավանականությունը բարելավելու համար։

4. Առաջխաղացում՝ իմպուլսով։

Շուկայական պատվերը ապահովում է լցոնումը Երբ արագությունը մի քանի տիկից ավելի կարևոր է։ Պահպանեք չափի պահպանողականությունը, նախապես սահմանեք ձեր առավելագույն ընդունելի սահքը և առևտուր արեք լավագույն խորությամբ վայրում։ Հաստատեք ծավալով, տեղադրեք խիստ անվավերացման կանգառ և խուսափեք ավելացնելուց մինչև ճեղքումը պահպանվի, կամ օգտագործեք կանգառի լիմիտ կամ շուկայական լիմիտ՝ արագությունը գնի վերահսկողության հետ հավասարակշռելու համար։

Ի՞նչ է իրականում կատարվում պատվերի կատարման ժամանակ

Երբ դուք պատվեր եք ուղարկում բորսային, համապատասխանեցման մեխանիզմը այն զուգակցում է հանգստի իրացվելիության հետ՝ ըստ գնի և հերթի առաջնահերթության: Արդյունքը կախված է նրանից, թե յուրաքանչյուր գնային մակարդակում որքան չափ է գտնվում, որքան արագ է շարժվում շուկան և ձեր պատվերին կցված հրահանգներից: Առավել կարևոր են երեք մեխանիզմներ՝ սահքը, մասնակի լրացումները և ուժի մեջ մնալու ժամանակի կարգավորումները:

Slippage

Սահքը ձեր սպասված և իրականում ստացված գնի միջև տարբերությունն է։ Դա տեղի է ունենում, երբ շուկան տատանվում է սեղմման և լրացման միջև, կամ երբ ձեր պատվերը սպառում է մի քանի գնային մակարդակներ, քանի որ գրքի վերին մասը բարակ է։ Դուք կարող եք սահմանափակել սահքը՝ ուղղորդելով դեպի ամենախորը վայրը, փոքրացնելով չափսերը, առևտուր անելով ավելի կայուն ժամանակահատվածներում կամ օգտագործելով շուկայական սահմանաչափ, որը սահմանափակում է ամենավատ ընդունելի գինը։

Մասնակի լրացումներ

Սահմանային պատվերները պարտադիր չէ, որ միանգամից կատարվեն։ Եթե ձեր սահմանային գնով հասանելի է միայն որոշակի չափ, շարժիչը կլրացնի այդ մասը և մնացածը կթողնի հերթում։ Որքան շատ իրացվելիություն է հայտնվում, այնքան ավելի շատ մասեր են լրացվում։ Դուք կարող եք նաև մասնակի լրացումներ ստանալ մի քանի գնային մակարդակներում, եթե ձեր սահմանաչափը գտնվում է սփրեդի ներսում։ Սա կառավարելու համար դիտարկեք մեծ պատվերների կտրատումը, «միայն հետվճարման» մեթոդի կիրառումը, որտեղ այն աջակցվում է, կամ սահմանաչափը կարգավորելը՝ պայմանների փոփոխությանը զուգընթաց։

Ուժի մեջ լինելու ժամկետը (TIF)

TIF հրահանգները կարգավորում են, թե որքան ժամանակ պետք է փոխանակումը աշխատի ձեր պատվերի վրա և ինչ պայմաններում այն ​​պետք է չեղարկվի։ Դրանք օգնում են համապատասխանեցնել կատարումը մտադրության հետ, անկախ նրանից, թե դուք ցանկանում եք անհապաղություն, որոշակիություն, թե մաքուր չեղարկման կանոններ։

• Լավ է մինչև չեղարկումը (GTC) –  Ընդհանուր պայմանների համաձայն՝ պատվերը մնում է գրքում մինչև դրա լրացումը կամ ձեր կողմից չեղարկումը: Օգտագործեք սա, երբ ցանկանում եք կայուն իրացվելիություն նպատակային մակարդակում և հարմարավետ եք սպասում, մինչև գինը այդ մակարդակում առևտրի անցնի:
• Անհապաղ-կամ-Չեղարկել (IOC) – ՄՕԿ հրամանը վերցնում է այն ամենը, ինչ կարող է կատարվել այս պահին, իսկ մնացածը չեղյալ է հայտարարում։ Այն օգտակար է, երբ դուք ցանկանում եք անհապաղ մասնակի կատարում՝ առանց գրքում մնացորդներ թողնելու, որոնք կարող են վկայել մտադրության մասին։
• Լրացրեք կամ սպանեք (FOK) – FOK պատվերը պետք է լրացվի ամբողջությամբ միանգամից կամ չեղարկվի ամբողջությամբ: Ընտրեք այս տարբերակը, երբ մասնակի լրացումները անընդունելի են, օրինակ՝ երբ դուք թիրախավորում եք ցանկապատի որոշակի չափս և չեք ցանկանում, որ այն բացվի, եթե չեք կարող ստանալ ամբողջ գումարը:

Ստեղծողի և վերցնողի վճարները

Բորսաների գինը իրացվելիությունՊատվերները, որոնք ավելացնում են մնացորդային իրացվելիություն գրքույկին (արտադրողները), սովորաբար վճարում են ավելի ցածր վճարներ կամ նույնիսկ ստանում են փոքր զեղչեր, մինչդեռ պատվերները, որոնք անմիջապես հեռացնում են իրացվելիությունը (ընդունողները), վճարում են ավելի բարձր վճարներ: 

Գրքում գտնվող տեղադրված լիմիտային պատվերը ստեղծող է, իսկ շուկայական պատվերը՝ ի սկզբանե վերցնող։ Եթե ձեր լիմիտային գինը հատում է սփրեդը և անմիջապես լրացվում, այն համարվում է վերցնող, նույնիսկ եթե դա լիմիտ է. վայրերը դրանք անվանում են «շուկայական լիմիտներ»։

Վճարները ազդում են ռազմավարության և արդյունքների վրա այնքան, որքան սայթաքումը։ Ենթադրենք, որ ստեղծողը 0.02% է, իսկ վերցնողը՝ 0.06%. 10,000 դոլարի լրացման դեպքում դա կազմում է 2 դոլար, մինչդեռ սայթաքումից առաջ 6 դոլար էր։ Եթե սփրեդը լայն է կամ ձեր չափը մեծ է, որպես ստեղծող գրառում կատարելը կարող է կրճատել ծախսերը, եթե ձեզ լրացնեն։ 

Երբ արագությունը կարևոր է կամ տարածումը սահմանափակ է, վերցնողին վճարելը կարող է ընդհանուր առմամբ ավելի էժան լինել, քան տեղափոխությունը բաց թողնելը: Շատ վայրեր նաև բաժանում են մեկ պատվերի. անմիջապես լրացվող մասը գանձվում է վերցնողից, իսկ մնացած մասը գանձվում է արտադրողից, երբ այն հետագայում լցվում է:

Վերահսկեք, թե ինչպես են գանձվում վայրի կարգավորումները: Միայն փոստային դրոշակները ապահովում են, որ ձեր սահմանաչափի պատվերը անմիջապես չի կատարվի. եթե այն գերազանցի սահմանը, բորսան չեղարկում կամ վերագնահատում է այն, որպեսզի դուք մնաք արտադրող: «Անհապաղ կամ չեղարկել» և «լրացնել կամ դադարեցնել» տարբերակները ապահովում են վերցնողի ոճով անհապաղություն՝ առանց մնացորդների: 

Ստուգեք ձեր վայրի ժամանակացույցը՝ VIP մակարդակների, զեղչերի և ապրանքի տարբերությունների համար (սփոթ vs. perps). վճարային մակարդակները կարող են փոխել ձեր եկամտաբերությունը: DEX ավտոմատացված շուկայական ստեղծողների դեպքում յուրաքանչյուր սվոփ սպառում է լողավազանի իրացվելիությունը՝ ֆունկցիոնալ առումով վերցնողը, և «ստեղծողի տնտեսագիտության» հոսքը դեպի իրացվելիության մատակարարները լողավազանի վճարների միջոցով, այլ ոչ թե պատվերի գրքի զեղչի միջոցով:

Խուսափելու ընդհանուր սխալներից

Մինչև շուկայական կամ սահմանաչափային պատվերներ տեղադրելը, կատարման սխալները կարող են չեզոքացնել դժվարությամբ ձեռք բերված շահույթը: Օգտագործեք այս արագ ստուգաթերթիկը՝ ամենատարածված, թանկարժեք սխալներից խուսափելու համար.

1. Շուկայական պատվերների օգտագործումը ոչ հեղուկ զույգերի վրա։ Բարակ գրքերը և լայն սփրեդները կարող են ձեր լցոնումը շատ հեռու տանել վերջին առևտրային գնից: Եթե խորությունը փոքր է թվում, նվազեցրեք չափը, բաժանեք պատվերը կամ անցեք սահմանափակ պատվերի՝ սահքը սահմանափակելու համար:
2. Անհասանելի սահման սահմանելը։ Կատարյալ գինը, որը երբեք չի առևտուր կատարվում, նույնն է, ինչ առևտուր չանելը: Սահմանաչափերը դրեք ակտիվ իրացվելիության մոտ (վերջին բարձր/ցածր ցուցանիշներ, տեսանելի խորություն) և, եթե ձեզ անհրաժեշտ է անհապաղ պաշտպանություն, օգտագործեք IOC-ի նման ուժի մեջ գտնվող ժամանակը՝ մասնակի գներ ստանալու համար՝ առանց հետապնդելու:
3. Վճարների անտեսում։ Մեյքեր/վերցնող, սփրեդները և ֆինանսավորումը գումարվում են, հատկապես ակտիվ առևտրականների համար: Իմացեք ձեր վայրի վճարների մակարդակները, օգտագործեք միայն փոստային ինդեքսը, երբ ցանկանում եք մեյքերների գներ, և ներառեք վճարները ձեր հավասարակշռության հաշվարկման մեջ նախքան մուտք գործելը:
4. Ելքերի կամ կանգառների համար ծրագիր չկա։ Որոշեք անվավեր ճանաչել նախքան «գնել» կոճակը սեղմելը: Օգտագործեք stop-market՝ արագ քայլերի դեպքում երաշխավորված ելքերի համար, կամ stop-limit՝ գնի վերահսկողության անհրաժեշտության դեպքում (չլրացնելու ռիսկով): Փորձեք աշխատանքային հոսքը, որպեսզի չտատանվեք ճնշման տակ:

Ձեր գործարքների հետևում կանգնած շարժիչը

Շուկայական պատվերները գնում են արագություն, իսկ սահմանափակ պատվերները՝ գնի վերահսկողություն: Օգտագործեք իրավիճակին համապատասխան գործիքը, համատեղեք այն հստակ գործողության ժամկետի և ռիսկի կանոնների հետ, և դուք կնվազեցնեք սահքը, կնվազեցնեք ծախսերը և կխուսափեք խուսափելի սխալներից: Եթե տիրապետեք այս երկու հիմունքներին, ապա կծանոթանաք ամենօրյա կատարման կարևորագույն հարցերին:

Կուլիսներում, այն բորսաները, որտեղ դուք տեղադրում եք շուկայական և սահմանային պատվերներ, չեն հենվում միայն պարզ համապատասխանեցման էկրանի վրա: Դրանցից շատերը գործում են այնպիսի մատակարարների մասնագիտացված ենթակառուցվածքների վրա, ինչպիսիք են՝ ChainUp, որը տրամադրում է կարևորագույն ենթակառուցվածքը՝ ներառյալ համապատասխանեցման մեխանիզմը, պատվերների տեսակները, գրաֆիկները, իրացվելիության կապերը և ռիսկերի կառավարումը, որոնք ստեղծում են սահուն առաջնային առևտրային փորձ։

ChainUp-ի հարթակները կառուցված են այնպես, որ սկսնակներին առաջարկեն մաքուր, հուսալի առաջին գործարք և ավելի առաջադեմ օգտատերերին ապահովեն արագ կատարում, անվտանգ պահպանում և համապատասխան գործողություններ ֆոնային ռեժիմով։ 

Այսպիսով, երբ դուք գտնում եք կրիպտո հավելված, որը կայուն է և արագ արձագանքում է նույնիսկ անկայուն օրերին, մեծ հավանականություն կա, որ այն աշխատում է պրոֆեսիոնալ մակարդակի ենթակառուցվածքների վրա, այլ ոչ թե ամեն ինչ անում է ինքնուրույն: Պատրա՞ստ եք կառուցել կամ արդիականացնել մի հարթակ, որը նվազագույնի է հասցնում սահքը և մեծացնում կայունությունը:  Պատվիրեք ցուցադրական զանգ ChainUp-ի հետ այսօր.