تحليلات البلوكشين وتحليل البلوكشين: ما هما؟

لم تعد الجهات التنظيمية والبنوك والبورصات تتقبل ذريعة "لا نعرف مصدر هذه الأموال". مع تزايد حجم العملات المشفرة إلى تريليونات الدولارات ودخول المؤسسات الكبرى السوق، أصبح الكشف على سلاسل التوريد ضرورةً للامتثال والأمن والاستراتيجية، وليس مجرد ميزة إضافية. 

تعتمد البورصات وفرق DeFi وشركات الدفع والمشرفون الآن على تحليلات blockchain لفهم من يقوم بالمعاملات، وكيف تنتقل الأموال بين الخدمات، وأي المحافظ أو التدفقات قد تكون مرتبطة بالعقوبات أو الاحتيال أو النشاط عالي المخاطر.

في هذا السياق، لا تكفي بيانات العقد الخام. تُخبرك الكتل الكاملة وقوائم المعاملات بما حدث، لكنها لا تُخبرك بمن يقف وراءه، أو كيف ترتبط الكيانات، أو ما إذا كان التدفق مشبوهًا. يُسد هذا النقص مفهومان مترابطان: تحليل البلوك تشين وتحليلات البلوك تشين.

إنهما مرتبطان، لكنهما ليسا متطابقين. يُمكن اعتبار تحليل البلوك تشين عمليةً تقنيةً جنائيةً تشمل تجميع العناوين، وتتبع التدفقات، وتحديد السلوك على السلسلة. تحليلات البلوك تشين هي طبقة المنتج التي تُحوّل هذا العمل التقني إلى درجات مخاطر ولوحات معلومات وتنبيهات وتقارير قابلة للاستخدام، يُمكن لفرق الامتثال والمخاطر والأعمال استخدامها فعليًا. 

يستعرض هذا الدليل كيفية عملهما معًا ولماذا أصبحت تحليلات blockchain الآن في قلب الامتثال للعملات المشفرة والأمان والاستراتيجية.

ما هو تحليل البلوكشين؟

تحليلات Blockchain هي عملية فحص وتفسير واستخلاص رؤى قابلة للتنفيذ من البيانات الخام سلسلة كتلة البيانات، بما في ذلك المعاملات والعناوين ومكالمات العقود الذكية والأنماط عبر المحافظ والبروتوكولات. إنه تطبيق علم البيانات على سجل بلوكتشين. 

في الممارسة العملية، منصات تحليلات blockchain:

• استيعاب وفهرسة بيانات blockchain الخام (الكتل والمعاملات والسجلات)
• أثريها بالملصقات (البورصات، الخلاطات، بروتوكولات DeFi، أسواق الشبكة المظلمة، الصناديق، الحيتان، وما إلى ذلك)
• تطبيق علم البيانات / تحليلات الرسوم البيانية للكشف عن الأنماط والمخاطر والاتجاهات
• عرض النتائج عبر لوحات المعلومات وواجهات برمجة التطبيقات والتنبيهات

يستخدم البائعون والأدوات تحليلات blockchain من أجل:

• تتبع تدفقات الأموال
• الكشف عن الأنشطة المشبوهة أو المسموح بها
• مراقبة اتجاهات السوق وسلوك التداول
• توفير معلومات استخباراتية على السلسلة للمستثمرين وفرق التشفير

فكر في تحليلات blockchain باعتبارها المصطلح الشامل للمنتج النهائي: استخراج معلومات استخباراتية قابلة للتنفيذ من البيانات الموجودة على السلسلة، لكل من الالتزام وقرارات الأعمال.

ما هو تحليل البلوكشين؟

يشير تحليل سلسلة الكتل عادةً إلى التخصص التقني الجنائي الذي يتلخص في فحص بيانات سلسلة الكتل ونمذجتها على مستوى منخفض لفهم الجهات الفاعلة والتدفقات. وهو المنهجية الأساسية التي ترتكز عليها منتجات التحليلات. 

التعريفات الرسمية تصف تقنيات تحليل blockchain على النحو التالي:

• فحص وتجميع العناوين
• نمذجة الرسوم البيانية للمعاملات
• تمثيل العلاقات بين المحافظ والخدمات والكيانات بصريًا
• نشاط إزالة إخفاء الهوية أو تسجيل المخاطر على السلاسل العامة

هذا هو الانضباط وراء:

• تحقيقات إنفاذ القانون
• تتبع الأموال المسروقة بعد عمليات الاختراق أو برامج الفدية
• كشف الروابط بين الخدمات والتبادلات غير المشروعة
• العمل الأكاديمي حول عدم الكشف عن الهوية والخصوصية في العملات المشفرة

وتقوم شركات متخصصة مثل Chainalysis وElliptic وTRM Labs وNansen وDune وغيرها ببناء أدوات وخطوط أنابيب بيانات لهذا النوع من التحليل.

يمكنك التفكير في تحليل blockchain باعتباره تقنيات "غرفة المحرك" التي تدعم منتجات تحليل blockchain ذات المستوى الأعلى.

تحليلات بلوكتشين مقابل تحليل بلوكتشين: الاختلافات الرئيسية

إنهم يتداخلون بشكل كبير، ولكن التركيز في كل منهم مختلف:

باختصار، التحليل هو العملية العلمية الأساسية؛ أما التحليلات فهي الأداة أو التطبيق التجاري. 

كيف تعمل تحليلات البلوكشين 

تتبع معظم أدوات تحليلات blockchain خط أنابيب صارم عالي المستوى لتحويل البيانات إلى معلومات استخباراتية:

النتيجة هي طبقة تحليلات بلوكتشين، تُشكّل حلقة وصل بين البيانات الخام على السلسلة والفرق المسؤولة عن اتخاذ القرارات - الامتثال، والأمان، والمنتج، والاستراتيجية. فبدلاً من مجرد عرض عناوين مجهولة الهوية وتجزئة المعاملات، تُشير هذه الطبقة إلى روابط عمليات الاختراق، والاحتيال، ومواقع الدمج، وأسواق الشبكة المظلمة، والكيانات الخاضعة للعقوبات، والخدمات عالية المخاطر. 

يتيح ذلك للبورصات حظر الودائع المشبوهة، وفرق DeFi لتصفية التدفقات الملوثة، والمؤسسات تجنب التعامل مع الجهات السيئة. 

في الممارسة العملية، يساعد هذا على حماية المستخدمين النهائيين من التفاعل مع الأموال المسروقة أو غير المشروعة، ويقلل من فرصة الوقوع في إجراءات الإنفاذ، ويجعل النظام البيئي الأوسع للعملات المشفرة أكثر صعوبة بالنسبة للمجرمين.

حالات الاستخدام الأساسية لتحليلات البلوكشين

1. مكافحة غسل الأموال والعقوبات والامتثال التنظيمي

بالنسبة للبورصات والوسطاء والبنوك الرقمية وواجهات DeFi، أصبحت تحليلات blockchain الآن أساسية لمكافحة غسل الأموال بالعملات المشفرة:

• مراقبة المعاملات الواردة والصادرة بحثًا عن روابط لعناوين محظورة أو أسواق الشبكة المظلمة أو محافظ برامج الفدية أو الاحتيال.
• تقييم محافظ العملاء من حيث المخاطر وتحفيز العناية الواجبة المعززة عند الحاجة.
• توفير الأدلة لتقارير الأنشطة المشبوهة (SARs) وتقارير المعاملات المشبوهة (STRs) المقدمة إلى الجهات التنظيمية ودعم عمليات التدقيق التنظيمية المتابعة.

يقوم البائعون المتخصصون ببناء منصات مكافحة غسل الأموال الخاصة بالعملات المشفرة على وجه التحديد لأن أنظمة مراقبة المعاملات التقليدية لا تستطيع تحليل الأنماط الموجودة على السلسلة أو التعتيم عبر السلسلة.

2. الاحتيال والاختراقات والتحقيقات الأمنية

تساعد أدوات تحليلات Blockchain في:

• تتبع الأموال المخترقة أو المسروقة عبر البورصات، وأجهزة الخلط، وبروتوكولات DeFi، والجسور.
• مجموعات عمليات الاحتيال على الخرائط (عمليات سحب السجاد، والتصيد الاحتيالي، وعمليات الاحتيال الاستثمارية) وطرق سحب الأموال النقدية الخاصة بها.
• دعم إنفاذ القانون عند استرداد الأصول المسروقة أو فرض عقوبات على المحافظ.

تشير التقارير الصادرة عن شركات التحليلات إلى أن عمليات اختراق العملات المشفرة لا تزال تتسبب في خسائر بمليارات الدولارات كل عام، مما يجعل هذه الأدوات ضرورية للتحقيقات الخاصة والإنفاذ العام.

3. مراقبة مخاطر التمويل اللامركزي (DeFi) والسلسلة

تستخدم بروتوكولات DeFi ومستخدمو DeFi المؤسسيون تحليلات blockchain من أجل:

• راقب حاملي الأسهم الكبار ("الحيتان") وحركات السيولة التي قد تؤثر على صحة البروتوكول.
• تتبع التدفقات عبر السلسلة من خلال الجسور والأغطية.
• قياس تركيز المخاطر (على سبيل المثال، مقدار القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) التي تأتي من عدد قليل من العناوين).

تتيح منصات التحليلات التي تركز على DeFi والنشاط على السلسلة - مثل Nansen وDune وDeFiLlama وغيرها - للفرق رؤية كيفية تفاعل المستخدمين مع المجمعات والخزائن والبروتوكولات في الوقت الفعلي.

4. استخبارات السوق وأبحاث الاستثمار

بالنسبة للصناديق والتجار وفرق الرموز، تدعم تحليلات blockchain ما يلي:

• تتبع تدفقات الأموال الذكية، والتراكم/التوزيع، وسلوك المجموعة.
• قياس أداء البروتوكول عبر مؤشرات الأداء الرئيسية على السلسلة (العناوين النشطة، الحجم، الرسوم، TVL).
• تقييم إطلاق الرموز والمشاركة في الحوكمة وصحة النظام البيئي.

هذا هو المكان الذي تتداخل فيه تحليلات blockchain مع "تحليلات التشفير" على نطاق أوسع - الجمع بين البيانات الموجودة على السلسلة مع الأسعار والمشتقات والأخبار خارج السلسلة للحصول على رؤية أكثر اكتمالاً للسوق.

5. حالات الاستخدام المؤسسية وغير المشفرة

خارج نطاق التمويل البحت، تدعم تحليلات blockchain أيضًا ما يلي:

• تتبع سلسلة التوريد والمنشأ (على سبيل المثال سلامة الأغذية والسلع الفاخرة والخدمات اللوجستية).
• الأصول الرمزية في العالم الحقيقي وأنظمة التسوية التي تحتاج إلى إمكانية التدقيق عبر السلاسل.
• مشاريع الشفافية في القطاع العام حيث يرغب المواطنون أو الجهات التنظيمية في التحقق من كيفية تحرك الأموال.

في كل هذه الحالات، تعمل تحليلات blockchain كطبقة مراقبة ملفوفة حول البنية التحتية لـ blockchain.

أنواع أدوات تحليل البلوكشين

ستشاهد عدة فئات واسعة من الأدوات في السوق:

منصات الامتثال ومكافحة غسل الأموال

صُممت منصات تحليلات بلوكتشين، المُركّزة على الامتثال ومكافحة غسل الأموال، لمساعدة الشركات الخاضعة للتنظيم على الوفاء بالتزاماتها المتعلقة بفحص العقوبات، ومراقبة المعاملات، وإدارة الحالات. فهي تأخذ النشاط الخام على السلسلة وتحوله إلى درجات مخاطر وتنبيهات وسير عمل تحقيق.

سيقوم الإعداد النموذجي تلقائيًا بتحديد المعاملات المرتبطة بالمحافظ المعتمدة أو الخلاطات أو مجموعات برامج الفدية أو أنماط الاحتيال المعروفة، ثم توجيهها إلى طوابير للمراجعة. 

الاستبدالاتيستخدم أمناء الحفظ، والبنوك، وتطبيقات التكنولوجيا المالية، وحتى واجهات التمويل اللامركزي (DeFi)، هذه الأدوات لتحديد متى يتم حظر العميل أو تجميده أو طلب معلومات إضافية منه. بالنسبة لهؤلاء المستخدمين، تُعطى الأولوية للتغطية القوية، ومسارات التدقيق الواضحة، والتكامل السلس مع حزمة أدوات "اعرف عميلك"/مكافحة غسل الأموال (KYC/AML) الحالية.

تحليلات على السلسلة وذكاء السوق

تهدف أدوات التحليلات على السلسلة وذكاء السوق إلى فهم السلوك والأداء على سلاسل الكتل العامة بدلاً من مجرد وضع علامة على مربعات الامتثال. 

يتخصصون في تصنيف المحافظ (الحيتان، الأموال الذكية، الصناديق، البورصات)، ولوحات معلومات البروتوكول (القيمة الإجمالية للمعاملات، الأحجام، الرسوم)، ومقاييس مستوى الرموز (عدد حاملي الرموز، التوزيع، السرعة). يستخدمها المتداولون والصناديق لتتبع التدفقات، وتحديد تراكمها أو توزيعها، وتحديد دورات التداول. 

تعتمد فرق الرموز وشركات الأبحاث عليها لمراقبة سلامة النظام البيئي، ومشاركة الحوكمة، ومجموعات المستخدمين مع مرور الوقت. ينصب التركيز هنا على لوحات المعلومات المرئية، والتصفية المرنة، وتوليد الرؤى، مما يساعد المستخدمين على الإجابة على أسئلة مثل "من يشتري هذا الرمز؟"، "ما مدى ثباته؟" السيولة"وهل نمو هذا البروتوكول عضوي؟"

البنية التحتية للبيانات وواجهات برمجة التطبيقات

يقدم مزودو البنية التحتية للبيانات وواجهات برمجة التطبيقات (API) بيانات سلسلة كتل مُنقّاة ومفهرسة، يمكن للآخرين البناء عليها. بدلاً من لوحات المعلومات المُجمّعة بالكامل، يُتيح هؤلاء المزودون الوصول إلى SQL/BI، ومجموعات بيانات بنمط الاستعلامات الكبيرة، أو قواعد بيانات الرسوم البيانية التي تحتوي على كتل ومعاملات وسجلات وتتبعات وعلامات، وغيرها. 

تستخدم فرق التحليلات وعلماء البيانات والمطورون الذين يريدون الوصول إلى البيانات الخام هذه الخدمات لتشغيل استعلاماتهم الخاصة أو تدريب النماذج أو تشغيل الأدوات الداخلية ولوحات المعلومات. 

القيمة الرئيسية هي الموثوقية والمرونة: لا يتعين عليك تشغيل عقد كاملة لعشر سلاسل، أو القلق بشأن إعادة التنظيم، أو إدارة بيتابايت من البيانات - يمكنك الاستعلام عن "جميع عمليات المبادلة التي تزيد عن حجم X على Y DEX في آخر 90 يومًا" أو "جميع التفاعلات مع مجموعة العقود هذه" مباشرة عبر واجهة برمجة التطبيقات أو المستودع.

أدوات متخصصة

تركز أدوات تحليلات blockchain المتخصصة على المجالات الضيقة ولكن المهمة حيث قد لا تتعمق المنصات العامة بما يكفي. 

ومن الأمثلة على ذلك NFT تحليلات (صحة المجموعة، سلوك الحيتان، اكتشاف تداول الغسيل)، تحليل MEV وmempool (التشغيل الأمامي، هجمات الساندويتش، جودة التنفيذ)، مراقبة الجسر والسلسلة المتقاطعة (تتبع التدفقات عبر السلاسل وتحديد تركيزات المخاطر)، أو مجالات المخاطر المتخصصة مثل عملات الخصوصية والخلاطات. 

غالبًا ما يتم استخدام هذه الأدوات من قبل التجار المتقدمين وفرق أمن البروتوكول والباحثين الذين يحتاجون إلى دقة عالية في مجال معين. 

إنها تكمل منصات الامتثال أو التحليلات الأوسع من خلال الإجابة على الأسئلة التي تتطلب مقاييس وتصورات مخصصة، مثل "ما مقدار الطلب الحقيقي الذي تتمتع به مجموعة NFT هذه؟" أو "ما هي الطرق والجسور التي تحمل الجزء الأكبر من تدفق هذه الأصول عبر السلسلة؟"

تنتهي العديد من المنظمات إلى الجمع بين عدة: منصة تحليلات blockchain لمكافحة غسل الأموال والمخاطر، بالإضافة إلى أداة أو أكثر من أدوات الاستخبارات على السلسلة لاتخاذ القرارات المتعلقة بالمنتج والاستثمار.

كيفية اختيار حل تحليلات Blockchain

إذا كنت تقوم بتقييم موفري تحليلات blockchain، فإن الأسئلة الرئيسية تشمل:

1. تغطية السلسلة والأصول
   • ما هي السلاسل والرموز وبروتوكولات DeFi المدعومة؟
   • ما مدى سرعة إضافة الشبكات والعقود الجديدة؟

2. جودة البيانات والوسم
   • ما مدى دقة وحداثة تسميات الكيانات؟
   • هل يدعمون التتبع عبر السلسلة والوعي بالجسر؟

3. نماذج وتصنيفات المخاطر
   • هل يقومون بتضمين الأنماط الحالية للاحتيال والخلط والتحايل والبرمجيات الخبيثة والتهرب من العقوبات؟
   • هل هناك شفافية في كيفية حساب درجات المخاطر؟

4. ميزات الامتثال
   • هل تتكامل مع موقعك الحالي؟ KYC/أنظمة مكافحة غسل الأموال وإدارة الحالات وإعداد التقارير؟
   • هل يتم الاعتراف بها من قبل الجهات التنظيمية واستخدامها على نطاق واسع من قبل الأقران؟

5. الأداء وقابلية التوسع
   • هل يمكن للنظام التعامل مع حجم المعاملات وحجم التنبيهات في الوقت الفعلي؟
   • هل واجهات برمجة التطبيقات مستقرة وموثقة جيدًا؟

6. الخصوصية والأمن
   • كيف يتعاملون مع بيانات عملائك والتعليقات الداخلية؟
   • هل هناك وضع أمني واضح وسجل تدقيق؟

يعتمد مزيجك الدقيق على ما إذا كانت أولويتك هي الامتثال التنظيمي، أو الأمان، أو ميزة التداول، أو تحليلات المنتج، ولكن في جميع الحالات، تكون القدرة الأساسية هي نفسها: تحليلات blockchain الموثوقة.

خاتمة

تحليل البلوك تشين هو عملية تقنية جنائية لتفكيك النشاط في سجل المعاملات وإسناده. تحليل البلوك تشين هو تقديم عملي ومنتج لهذه الرؤى لفرق الامتثال والأمن وذكاء السوق.

مع تزايد عمليات اختراق العملات المشفرة والاحتيال والتوقعات التنظيمية عالميًا، تحولت تحليلات البلوك تشين من خدمة متخصصة إلى بنية تحتية أساسية لأي جهة فاعلة في مجال الأصول الرقمية. يتطلب اختيار حل تحليلات البلوك تشين الموازنة بين تغطية السلسلة وجودة البيانات وميزات مكافحة غسل الأموال، بالإضافة إلى مدى توافقه مع أدواتك وسير عملك الحالية.

إذا كنت تعمل مع أو تقوم بالبناء على سلاسل الكتل العامة على أي نطاق، فإن تحليلات سلاسل الكتل لم تعد اختيارية - بل هي الطريقة التي ترى بها وتدير وتشرح ما يحدث على السلسلة.

إذا كنت منصة تبادل أو تكنولوجيا مالية أو Web3 تتطلع إلى تضمين هذه الإمكانات دون إعادة اختراع المجموعة، فيمكن لشركاء البنية التحتية مثل ChainUp مساعدتك. 

يجمع جناحنا الكامل بين البنية التحتية للتبادل ومحافظ MPC ذات العلامة البيضاء وتكنولوجيا السيولة و مراقبة "اعرف معاملتك" (KYT) الحائزة على جوائز في بيئة واحدة، حتى تتمكن من الحصول على الحراسة والتداول وتحليلات blockchain الجاهزة للامتثال والتي تعمل معًا. 

يتيح ذلك لفريقك التركيز على المنتج والنمو بينما تظل "السباكة" الأساسية قوية وخاضعة للتدقيق ومتوافقة مع الجهات التنظيمية. تحدث مع فريقنا اليوم للحصول على عرض توضيحي.